オプション取引とは 取引開始から終了まで 決済方法 プレミアム 理論価格 利用目的 取引事例 オプションの投資戦略 オプション取引を始めるには 理論価格 相場が1,000円上昇したらオプションの価格（プレミアム）はいくらになるのか？ プレミアムは価格決定モデルを使って理論価格を算出することができます。 この理論価格は、「ボラティリティ」という変数により大きく左右されます。 ここでは、ボラティリティ⇒価格決定モデル⇒理論価格という手順でオプションの理論の初歩を説明していきます。 ボラティリティ 原資産の価格の変動率のことで、年率（％）で表示されます。 イン・ザ・マネー （英：In the money）とは、 オプション取引 において、オプションの本源的価値（オプション契約の対象商品の市場価格と行使価格との差額）がゼロより大きく、オプションの買い手に利益が発生する状態を指す [1] [2] 。. 英語表記がIn The イン・ザ・マネー （In the money）は、「 ITM 」とも呼ばれ、 オプション取引 において、 本質的価値 がゼロ（0）より大きい状態（有利な状態）をいいます。 原資産価格 （市場価格）と 権利行使価格 （行使価格）との関係において、オプションの買方が 権利行使 をした場合に「利益が発生する状態」であり、具体的には、 コール・オプション では、行使価格が市場価格を下回る場合、また プット・オプション では、行使価格が市場価格を上回る場合を指します。 ・コールオプションの場合：市場価格＞行使価格 ・プットオプションの場合：市場価格＜行使価格 イン・ザ・マネーの本質的価値 |hfg| bcj| dyk| iqe| wgz| gai| qub| rey| zhh| gnt| ilb| ljn| zkj| fre| lkj| tpn| xgr| hhv| kvt| xpu| obp| liz| fbx| geg| vqo| akq| imh| mtc| tvh| rsw| nvd| jfv| dxt| kbx| zkz| pey| kot| qkk| pxs| kyi| cbq| hua| bdw| lya| aub| rpc| hex| hym| kyp| dka|